Matematica finanziaria
SECS-S/06
06
Il presente corso ha come obiettivo quello introdurre lo studente ai concetti fondamentali relativi alla matematica finanziaria, fornendo altresì la metodologia necessaria ai fini della valutazione di operazioni finanziarie in condizioni di certezza. Il corso si completa con degli approfondimenti utili a dare allo studente una visione più ampia delle applicazioni di tale metodologia.
Al termine del corso lo studente sarà in grado di: · applicare i concetti fondamentali della matematica finanziaria e utilizzare gli strumenti necessario per risolvere problemi finanziari; · comprendere i contratti finanziari;· impostare i fondamenti logici ai fini della valutazione finanziaria;· individuare leggi e regimi finanziari ai fini della valutazione delle operazioni finanziarie; · saper valutare e confrontare operazioni di investimento nel mercato obbligazionario ideale ed anche in quello reale.
Al fine di comprendere e saper applicare la maggior parte delle tecniche descritte nell'insegnamento, è obbligatorio aver sostenuto l'esame di Matematica generale.
Modulo 1: Introduzione ai concetti fondamentali per lo studio della matematica finanziaria• Introduzione ai concetti fondamentali per lo studio della matematica finanziariaModulo 2: Valutazione delle operazioni finanziarie in condizioni di certezza: la struttura dei prezzi• Valutazione delle operazioni finanziarie: la struttura dei prezzi a pronti• La valutazione delle operazioni finanziarie: la struttura dei prezzi a termineModulo 3: Rendimento delle operazioni finanziarie, intensità istantanea di interesse e regimi finanziari• Rendimento di una operazione finanziaria e regimi finanziari• Regime finanziario a interesse anticipato e composto: peculiarità e differenze• Il regime esponenzialeModulo 4: Le operazioni di rendita finanziaria• La rendita finanziaria: tipologie e calcolo del valore• Operazione e piano di ammortamento• Altre operazioni di rendita finanziaria: la costituzione di capitale e il leasingModulo 5: Valutazione delle operazioni finanziarie in condizioni di certezza: tasso interno di rendimento e struttura per scadenza dei tassi di interesse• Tasso interno di rendimento delle operazioni finanziarie• La struttura per scadenza dei tassi di interesse a pronti• La struttura per scadenza dei tassi di interesse a termineModulo 6: Criteri di valutazione degli investimenti reali• Criteri di scelta degli investimenti: il Valore Attuale Netto (V.A.N.)• Valutazione dei progetti di investimento: il metodo del tempo di recupero e del TIRModulo 7: Metodi di misurazione e teorie sulla struttura per scadenza dei tassi di interesse• Metodi di misurazione della struttura per scadenza dei tassi di interesse e cenni sulle principali teorie circa la struttura
Tutte le prove di verifica e autoverifica intermedie previste dai Corsi ed erogate in modalità distance learning sono da considerarsi altamente consigliate e utili ai fini della preparazione e dello studio individuali. Le prove di verifica e autoverifica intermedie non sono obbligatorie ai fini del sostenimento della prova d´esame, la quale deve essere svolta in presenza dello studente davanti ad apposita Commissione ai sensi dell´art. 11 c.7 lett.e) del DM 270/2004.
L'esame si svolge in forma scritta.La prova scritta consiste in domande e/o esercizi sugli argomenti indicati nel programma.La prova scritta ha la durata massima di 120 minuti.
Oltre alle lezioni realizzate dal Docente ed ai materiali didattici pubblicati in piattaforma, è obbligatorio lo studio di uno a scelta dei seguenti testi:
Oppure:
Previo appuntamento (f.gismondi@unimarconi.it)